1867-ben Ferenc József (Osztrák császár & Magyar király) kiegyeztette az Osztrák birodalmat és a Magyar királyságot. Magyarország előnyei: Magyar volt a hivatalos nyelv Magyarországon. Magyarország nem volt egy teljesen külön ország, de az Osztrákok elismerték egy külön birodalomnak. Amik közösek voltak: Hadügy, külügy ezek pénzügyei. Külön országgyűlés és belügy volt. Előnyei: nem volt háború az osztrákokkal, és a béke évek következtek. (1867-1914)